Quão rico você precisa ser para investir em um fundo de hedge?
3. Fundos mínimos: Na indústria de fundos de hedge, os requisitos mínimos de investimento podem variar significativamente dependendo do fundo específico. Embora alguns fundos de hedge possam ter requisitos mínimos de investimento tão baixos quanto US$ 25.000 ou US$ 50.000, outros podem exigir investimentos mínimos deUS$ 1 milhão ou mais.
Custos Iniciais
Não existe uma meta realmente prescrita, mas você deve ter como objetivo terpelo menos US$ 5 milhões em AUMpara ter sucesso, enquanto US$ 20 milhões o tornarão visível para os investidores. Ter US$ 100 milhões fará com que você seja notado pelos investidores institucionais.
Regulamentações: Na maioria dos países, como os EUA,investir em fundos de hedge exige ser um investidor credenciado. Isso significa atingir um limite de renda (renda anual de US$ 200.000 para indivíduos, US$ 300.000 para casais) ou patrimônio líquido (US$ 1 milhão).
Para iniciar um verdadeiro fundo de hedge de qualidade institucional que utilize a estrutura LP/GP (Limited Partner/General Partner) e tenha grandes investidores externos, como endowments, fundos de pensão e fundos de fundos,você precisará arrecadar centenas de milhões de dólares.
Geralmente, você deve ser um investidor credenciado, o que significa ter um nível mínimo de renda ou ativos, investir em fundos de hedge. Os investidores típicos incluem investidores institucionais, como fundos de pensões e companhias de seguros, e indivíduos ricos.
Os fundos de hedge cobram taxas caras que normalmente incluem uma taxa de gestão de ativos de 1% a 2% e uma taxa de desempenho de 20% sobre os lucros. Os gestores de fundos de hedge acabam ficando com mais dinheiro do que seus clientes por causa dessas taxas, de modo que a maioria dos investidores fica em melhor situação com outros produtos de investimento.
Nos Estados Unidos, um fundo de hedge é um tipo de fundo de investimento que énormalmente aberto apenas a investidores credenciados. Investidores credenciados são pessoas físicas ou instituições com alto patrimônio líquido ou renda.
É preciso ter em mente que, emboravocê pode iniciar um fundo de hedge sem dinheiro, os custos operacionais de gestão de um fundo de cobertura podem ser astronomicamente elevados. Esses custos incluem não apenas despesas comerciais e relacionadas a investimentos, mas também custos legais, de conformidade, administrativos e de marketing.
Para investir em fundos de hedge como pessoa física,você deve ser um investidor institucional, como um fundo de pensão, ou um investidor credenciado. Os investidores credenciados têm um patrimônio líquido de pelo menos US$ 1 milhão, sem incluir o valor de sua residência principal, ou rendas individuais anuais superiores a US$ 200.000 (US$ 300.000 se você for casado).
Os fundos de hedge são geralmente mais agressivos, mais arriscados e mais exclusivos do que os fundos mútuos. Os seus gestores têm mais liberdade para investir numa ampla variedade de activos e para utilizar estratégias mais ousadas na procura de lucros mais elevados, e são recompensados com taxas muito mais elevadas do que as cobradas pelos fundos mútuos.
O que é um fundo de hedge ilegal?
uma farsa ou esquema Ponzi que faz poucos ou nenhum investimento e, em vez disso, os gestores roubam abertamente o dinheiro dos investidores ou o usam para pagar investidores anteriores(como no caso de Bernie Madoff) fazer investimentos não autorizados ou “self-dealing”, tais como investir em propriedades ou negócios controlados pelos gestores do fundo.
Primeiro, a taxa de mortalidade dos fundos de hedge nesta amostra é estimada em8,43 por cento ao anoque é o dobro do tamanho daqueles relatados em estudos de fundos mútuos. Concluímos que 59 por cento dos fundos de hedge no início da amostra não sobrevivem ao período completo da amostra.
O 2 e o 20 sãouma estrutura de remuneração de fundos de hedge que consiste em uma taxa de administração e uma taxa de desempenho. 2% representa uma taxa de administração que é aplicada ao total dos ativos sob gestão. É cobrada uma taxa de desempenho de 20% sobre os lucros gerados pelo fundo de hedge, além de um limite mínimo especificado.
Os fundos de hedge dos EUA são estabelecidos principalmente emDelawareporque Delaware oferece a legislação favorável aos negócios mais avançada dos Estados Unidos. Na verdade, o ambiente favorável aos negócios de Delaware é atraente para empresas em todo o mundo, não apenas para fundos de hedge. A lei aplicável é importante.
Fundos de hedge
Os bilionários têm acesso a outra via de investimento, chamada de fundos de hedge, que a pessoa média não tem.. Você pode investir em uma variedade de coisas por meio de um fundo de hedge, incluindo ações individuais, terrenos, futuros de commodities, títulos e moedas.
Ao fazer esta afirmação, o FBI defende um maior escrutínio regulamentar dos fundos de investimento privados. Embora não seja exclusivo de private equity e hedge funds,certas características destes fundos podem expô-los a um maior risco de branqueamento de capitais.
Associados Bridgewater
Westport, Connecticut Westport, Connecticut Em 1975, a Bridgewater Associates foi fundada por Ray Dalio em seu apartamento em Manhattan. Hoje a Bridgewater é o maior fundo de hedge do mundo e Dalio tem uma fortuna pessoal de aproximadamente US$ 19 bilhões.
Gestores de fundos de hedge bem-sucedidos embolsam rotineiramente milhões de dólares em remuneração total, com os principais gestores de fundos ganhando bilhões de dólares em salários[1]. Isto não inclui o quanto eles pessoalmente podem beneficiar dos seus próprios investimentos nos fundos que gerem.
Os analistas de fundos de hedge normalmente trabalhamentre 60 e 70 horas por semana. Trabalhar no fim de semana não é comum, mas certamente acontece de vez em quando.
Os fundos de pensões públicos representam a maior proporção do capital investido em fundos de cobertura (25%) pelo Clube de investidores institucionais de mil milhões de dólares (Fig. 1), um valor que permanece inalterado em relação ao estudo Preqin realizado no ano passado.
A BlackRock é um fundo de hedge?
A BlackRock administra US$ 38 bilhões em uma ampla gama de estratégias de fundos de hedge. Com mais de 20 anos de experiência comprovada, a profundidade e a amplitude da nossa plataforma evoluíram para um kit de ferramentas abrangente com mais de 30 estratégias.
Muitos fundos de hedge e empresas com grandes orçamentos também têm comprado casas. Muitas vezes, o fundo de hedge pode pagar todo o dinheiro aos vendedores e rapidamente transformar a propriedade em aluguel, deixando as famílias sem sorte.
As estratégias de fundos de hedge incluem investimento em títulos de dívida e ações, commodities, moedas, derivativos e imóveis. Os fundos de hedge são vagamente regulamentados pela SEC e ganham dinheirode sua taxa de administração de 2% e estrutura de taxa de desempenho de 20%.
Os fundos de hedge ganham dinheirocobrando uma taxa de administração e uma porcentagem dos lucros. A estrutura de taxas típica é 2 e 20, o que significa uma taxa de 2% sobre os ativos sob gestão e 20% dos lucros, às vezes acima de um limite máximo. Por exemplo, digamos que um fundo de hedge administre US$ 1 bilhão em ativos. Ele ganhará US$ 20 milhões em taxas.
Os fundos de hedge são legais?Sim, eles são legais. Isto é, se eles estiverem fazendo a coisa certa. Os problemas habituais que se apresentam são o abuso de informações privilegiadas e a manipulação de mercado.
